权威数据显示，2019年以来，上市公司或其股东、实际控制人、董监高等因违法违规行为被立案调查17家次。其中，资金占用、违规担保、财务造假等违法违规行为较为集中，且经常交织出现。
中国证券报记者从接近监管层人士处获悉，下一步，证监会将继续以信息披露真实性为监管中心，严厉打击资金占用、违规担保、财务造假等典型违法违规行为。
监管力度加强
数据显示，2018年度上市公司或其股东、实际控制人、董监高等因违法违规行为被立案调查58家次，2019年至今17家次，共计75家次，涉及70家上市公司。其中，*ST毅达、凯迪生态、美丽生态、千山药机等4家上市公司因立案对象或事项不同被两次或多次立案。
从违规特征来看，主要呈现出两种特征：一是违规主体多为民营公司。据统计，已立案的70家上市公司中，民营公司60家，占立案总家数的85.7%，占民营上市公司总家数2.4%。
二是资金占用、违规担保、财务造假等违法违规行为较为集中，且经常交织出现，资金占用、违规担保、财务造假在信息披露违规家数中占比58.5%，涉及38家公司。其中，19家存在两种及以上情形，千山药机、*ST巴士、奥瑞德等3家公司三种情形并存。
上市公司治理不健全是根本原因
2018年以来，资金占用、违规担保、财务造假等违法违规情形在数量、金额上均出现大幅增长。
接近监管层人士分析认为，从内部看，上市公司治理不健全是根本原因。
一是控股股东控制权缺乏有效监督，导致上市公司治理“形似而神不至”，为违法行为提供可乘之机。个别公司公章甚至长期由控股股东或实际控制人随身携带，如凯迪电力。
二是部分上市公司董事、监事、高级管理人员道德风险突出，未恪尽职守，纵容控股股东资金占用和违规担保，甚至伪造财务报表。比如，*ST龙力9亿元巨额违规担保未履行内部审议程序。另有27亿元资金用途不明，也未及时披露，导致公司存在因重大违法违规退市风险。但案件暴露后，相关公司董事不仅不替公司依法维权，还支持将相关违规债务纳入报表确认。
从外部看，该人士表示，当前经济面临下行压力，环境发生变化。部分上市公司经营、资金出现困难，前期“造业绩”的手段难以为继，企图以“大洗澡”方式掩盖以往财务造假行为。中小企业融资难问题突出，部分上市公司控股股东融资需求迫切，加之股票质押风险突出，融资渠道变窄，铤而走险将手伸向上市公司。
“此类违规行为的蔓延将直接损害上市公司和投资者合法权益，影响上市公司正常经营，甚至引发巨大风险，应引起高度重视。”该人士进一步补充道。
