银行

“监管部门已向部分房地产贷款较多、增长较快的银行进行了‘窗口指导’，要求控制房地产贷款额度，但对各家银行的具体要求各不相同。”上海某城商行相关人士莫以琛（化名）日前透露，上述举措的核心思想是控制房地产贷款规模。虽然没说完全冻结相关业务，只是各种指导、总行不批等情况陆续出现，那些住房按揭贷款规模增长太快的银行可能会受点影响。

另一方面，7月4日、5日两天，宁波银保监局开出39张罚单，对十多家银行开出总额约1275万元的罚金，其中近60%的罚单是针对房地产住房按揭贷款管理不规范和房地产授信业务不审慎等行为。

分析人士指出，上述举措或意味着继部分房地产信托暂停外，银行的房地产信贷也将放缓。这对于负债率高、手头没有太多流动资金的开发商而言，会是一个考验。

银行收紧房地产贷款

一方面是部分银行被“窗口指导”，另一方面是近日监管机构开出多张地产贷款罚单。对此，同策集团首席分析师张宏伟称，上述情况是房地产政策阶段性收紧的表现。“阶段性规范和整治，目的是让市场预期平稳。”张宏伟说。

莫以琛认为，目前的阶段性整治可以看成是5月份“整治乱象”的落实。

今年5月，中国银保监会发布《关于开展“巩固治乱象成果促进合规建设”工作的通知》（银保监发〔2019〕23号，简称“23号文”）。对于银行而言，在房地产行业政策方面，23号文指出，整治的重点是表内外资金直接或变相用于土地出让金融资；未严格审查房地产开发企业资质，违规向“四证”不全的房地产开发项目提供融资；个人综合消费贷款、经营性贷款、信用卡透支等资金挪用于购房；资金通过影子银行渠道违规流入房地产市场；并购贷款、经营性物业贷款等贷款管理不审慎，资金被挪用于房地产开发。

分析人士指出，对照上述监管要求就不难理解，为什么宁波银保监局开出的“行政处罚决定书”中，“违反房地产行业政策”、“房地产授信业务管理不审慎”、“住房按揭贷款管理不规范”、“对所在机构住房按揭贷款管理不规范行为负有直接管理责任”等是主要的违法违规事实（案由）。

某股份制银行行长表示：“只要信贷放松，银行就会加大房地产信贷投放力度。今年以来，这种迹象很明显，尤其是在土地市场。这也很容易理解。房地产项目，银行从上到下都看得懂，批得快，知道风险点在哪。我们有些支行上报的医药企业贷款，就很不容易通过审贷会。因为以前做得少，没有合适的风险评估指标。”

该行长介绍，他所在银行目前倾向于跟央企背景的开发商合作。上海地区的按揭贷款门槛也没有提高。“只要符合之前的规定都还能办。”该行长称，目前看来，房地产相关贷款还是银行的主要业务。其他行业对这块的替代性不强。